Van aanwasbelasting naar vermogenswinst?
De box 3-heffing verandert opnieuw. Op 29 september 2026 presenteerde het kabinet een bijgestuurd plan: vanaf 2028 een vermogenswinstbelasting voor het grootste deel van het vermogen. Daarnaast ligt er een voorstel om het heffingsvrij vermogen al in 2027 te verlagen, maar daar is nog discussie over. Tegelijk kunt u voor de jaren tot en met 2027 nog steeds aantonen dat uw werkelijke rendement lager was dan het forfait. Wie nu goed rekent, kan belasting terugkrijgen of besparen.
Waar staan we?
De Tweede Kamer nam de Wet werkelijk rendement box 3 in februari 2026 aan. De Eerste Kamer hield de stemming in juni aan, vooral vanwege de jaarlijkse belasting over ‘papieren winst’. Het kabinet wil het wetsvoorstel nu via een novelle aanpassen.
- Vanaf 2028 worden aandelen, obligaties en andere financiële instrumenten pas belast bij verkoop, net als vastgoed. Rente, dividend en huur blijven jaarlijks belast.
- Het heffingsvrij resultaat wordt € 1.000 per persoon in plaats van € 1.800. Het tarief blijft 36%.
- Het kabinet stelt voor het heffingsvrij vermogen in 2027 te verlagen naar € 30.846 per persoon en het forfait op beleggingen te verhogen van 6,37% naar 7,87%. Dit onderdeel is omstreden en het is nog onzeker of het doorgaat.
Beide Kamers moeten vóór 31 december 2026 instemmen om 2028 te halen. De uitkomst en de definitieve cijfers kunnen dus nog wijzigen.
Tot en met 2027: tegenbewijs met het OWR-formulier
Tot het nieuwe stelsel er is, rekent de Belastingdienst met vaste (forfaitaire) rendementen. Voor beleggingen is dat 5,88% over 2025 en 6,00% over 2026. Was uw werkelijke rendement lager? Dan kunt u dat aantonen met het formulier Opgaaf werkelijk rendement (OWR), voor alle jaren van 2017 tot en met 2027. De Belastingdienst past daarna de voor u gunstigste berekening toe.
Let op: het werkelijk rendement omvat niet alleen rente, dividend en huur, maar ook waardeveranderingen, ook als u niets verkoopt. Kosten zijn niet aftrekbaar, behalve betaalde rente op schulden. Of het OWR-formulier u voordeel oplevert, hangt dus sterk af van uw situatie.
Vastgoed dat u niet (volledig) verhuurt
Heeft u een tweede woning, vakantiewoning of leegstaand pand? Onder de tegenbewijsregeling telt de WOZ-stijging mee als rendement, en vanaf 2026 ook de economische huurwaarde bij eigen gebruik. ‘Geen huur’ betekent dus niet automatisch een laag rendement. Vanaf 2028 wordt de waardestijging pas bij verkoop belast, maar komt er voor niet-verhuurd vastgoed een jaarlijkse bijtelling van 3,35% van de WOZ-waarde.
Wat kunt u nu doen?
Laat uw werkelijk rendement over 2025 en 2026 berekenen voordat u aangifte doet.
- Houd per pand huur, verhuurdagen, eigen gebruik en WOZ-waarden bij, en bewaar aankoopnota’s en verbeteringskosten.
- Houd er rekening mee dat het heffingsvrij vermogen in 2027 mogelijk lager wordt. Dit is nog niet zeker; wij houden de ontwikkelingen voor u in de gaten.
- Overweegt u vermogen onder te brengen in een bv? Laat dat eerst doorrekenen; ook de regels voor lenen bij uw eigen bv worden mogelijk strenger.
- Heeft u vragen?
- Wij helpen u graag verder! Neem contact met ons op via info@habermehl.tax of stuur ons de ontvangen brief en het OWR-formulier. Wij begeleiden u bij elke stap van het proces.
Auteur: Mohamed el Tarrahi
Deze Blog is geschreven naar de stand van zaken per 1 oktober 2026.
